作者 | 付影

來源 | 獨角金融

手續費及傭金凈收入是衡量一家銀行市場競爭力的綜合體現。不過隨著當前同業競爭激烈、高息攬儲受限、息差普遍收窄的情況下，多家中小銀行手續費及傭金出現支出大于收入的現象。

wind數據顯示，截至8月2日，有97家銀行發布了今年上半年業績快報，其中35家銀行手續費及傭金凈收入出現虧損，張家口銀行虧損4.68億元，目前排在最后一名。

如何優化收入結構，成為擺在多家中小銀行面前的一道“坎”。

手續費及傭金凈收入現“倒掛”

截至8月2日，97家銀行陸續披露了上半年業績快報。獨角金融注意到，在銀行手續費及傭金凈收入方面，上半年有35家銀行這一數據呈現虧損態勢，對比手續費及傭金凈收入排名的最后10家銀行，今年上半年有7家農商行、3家城商行這一數據為負值，排名墊底的則是張家口銀行。

截至2021年上半年底，張家口銀行手續費及傭金凈收入為-4.68億元，與去年上半年的-2.29億元相比，數據擴大超過一倍。具體來看，上半年該行手續費及傭金支出為6.68億元，手續費及傭金收入為1.99億元。

數據來源：wind

除了張家口銀行外，上饒銀行和浙江稠州銀行的手續費及傭金的支出也高于收入，兩家銀行這一數據分別為-0.68億和-0.31億，不過與去年同期相比，這兩家銀行今年上半年的手續費及傭金凈收入均出現增長。

針對這一數據表現情況，獨角金融撥打張家口銀行總部客服電話，但電話無人接聽。2020年，張家口銀行的手續費及傭金凈收入也同樣處于虧損的窘境。2020年年報中該行對這一數據的表現解釋稱，主要原因是2020年消費信貸規模增加，支付的第三方手續費也相應增加所致。

獨角金融注意到，2020年張家口銀行的貸款構成中，信用卡透支情況占總貸款規模的比例同比增加84.14%。個人消費性貸款占總貸款規模最高，達49.35%，不過與2019年的59.91%相比，呈現下降態勢。

圖片來源：張家口銀行2020年年報

從收入結構來看，商業銀行的營業收入主要包括利息凈收入、手續費及傭金凈收入以及投資收益等。

用益觀察分析師喻智表示，在存貸業務同質化競爭嚴重，經營難以取得突破的情況下，銀行優化收入結構需要綜合化經營，一方面積極拓展中間業務，提高手續費及傭金收入，另一方面則是投資收益方面下功夫，尋求穩健的投資收益。

零壹研究院院長于百程認為，國內銀行特別是中小銀行，收入比較依賴利息凈收入，但在近幾年經濟增速放緩，息差收窄，補充資本金壓力大等背景下，通過提升手續費及傭金凈收入來改善收入結構成為不少銀行的選擇。比如更好的挖掘和服務客戶在信貸之外的需求，為其提供服務。

他稱，手續費及傭金收入不占用資本金，是銀行轉型發展的一個重要方向，但這些業務對銀行的服務能力、運營能力都有較高要求，中小行也面臨著全國性銀行和其他金融機構的競爭，因此有些中小行代理等業務出現波動，導致手續費及傭金凈收入下降或出現負值。

于百程表示，根據今年財政部等發布的《關于嚴格執行 企業會計準則，切實加強企業2020年年報工作的通知》要求，將信用卡分期付款手續費收入及相關支出進行了重分類，將其從手續費及傭金收入和支出重分類至利息收入和其他業務成本，因為會計準則的原因，也會導致計入手續費及傭金的收入有所減少。

手續費及傭金凈收入下滑，對盈利水平也造成了一定的壓力。今年上半年，該行凈利潤同比下降19.91%。

成長的同時也有隱憂

張家口銀行是一家于2003年3月8日掛牌成立的銀行。2015年11月10日，河北銀監局批準將“張家口市商業銀行”更名為“張家口銀行”。

截至2021年上半年，張家口銀行總資產2936.79億元，貸款總額1516.05億元，存款余額2250.07億元。

引人關注的是，從三大資本充足率表現來看，張家口銀行的資本充足率和核心一級充足率連年下降，其中2018上半年-2021年上半年，該行的資本充足率分別為12.93%、12.29%、11.6%、11.13%；2019年上半年-2021年上半年，該行核心一級充足率的分別為9.09%、8.72%和8.3%。

?數據來源：企業預警通

2019年，張家口銀行就邁開了增資補血的步伐，卻一波三折。

2019年9月底，張家口銀行向河北銀保監局提交了《關于變更注冊資本方案的請示》，獲得了銀保監會的批復。批復顯示，該行增發股份數量不超過4億股，增發對象為非自然人股東。股份增發后，注冊資本由62.14億元增至不超過66.14億元。

河北銀保監局要求張家口銀行自批復之日起6個月內完成變更并進行報告。不過截至2020年3月底，因其未在規定時間內完成注冊資本變更，一紙批文到期失效被取消批復。

增資按下“暫停鍵”的兩個月后，2020年6月8日，河北銀保監局再次批復張家口銀行擬增發股份數量不超過4億股、注冊資本增加4億元的申請。然而，截至定向發行說明書簽署之日，現有股東對該行的發行計劃未提出認購意向。

一般而言，銀行可以通過利潤留存、增資、上市融資、定向增發、優先股、永續債與二級資本倒債等方式補充資本金。其中，永續債已經成為銀行補充資本的重要渠道之一。

去年3月份，張家口銀行官網發布了一則招標公告透露，該行關于永續債項目的采購已經完成，選定中誠信為評級機構。時隔8個月后，張家口銀行終于獲批發行永續債，其注冊資本也進行了相應的變更。

天眼查信息顯示，去年11月，張家口銀行的注冊資本由62.14億元變更為65.12億元。

不過從其資本充足率數據看，張家口銀行的資本充足率橫向和縱向對比表現均不理想。

圖片來源:官方宣傳片

以80家銀行披露的上半年三大資本充足率數據為例，銀行核心一級資本充足率平均值為11.03%、一級資本充足率平均值為11.12%、資本充足率平均值為14.01%。能夠看出，張家口銀行與商業銀行的三大資本充足率的平均值相比，仍有一定的差距。

該行的資產質量也在下行。根據該行2020年年度報告中披露，張家口銀行的關注類貸款金額2019年末為14.64億元，占客戶貸款和墊款總額的1.32%，2020年末為41.37億元，較2019年的占比提高至3.06%。

此外，該行的不良貸款率數據也由2019年末的1.84%提高至2020年末的2.06%。

目前來看，張家口銀行需要解決的問題似乎不少。

增加財富管理業務規模能解“近渴”嗎？

手續費及傭金凈收入一直以來是衡量銀行市場競爭力的標準之一，隨著同業競爭的激烈，如何提高業務收入，成為中小銀行面臨的普遍難題。

國信證券曾于今年5月份發文稱，我國銀行手續費凈收入占營業收入的比例為16%，零售業務是手續費凈收入的重要來源，其中財富管理及周邊業務（包括理財、代銷、托管等）收入占7%左右。

查看張家口銀行官網宣傳的理財產品，僅有一款名為“好運瑞盈”壹號，該產品7日年化收益率為3.65%，期限36天，起購金額5萬元，屬于中低風險理財產品。根據張家口銀行2020年年報披露，該行理財業務手續費同比下降78.3%。

各家銀行的財富管理手續費表現又如何？獨角金融通過對比一季度部分銀行財報了解到，多家上市銀行的零售業務以財富管理作為轉型重點，相關手續費及傭金凈收入漲勢也較為明顯。

股份制銀行中，包括平安銀行（000001.SZ）、招商銀行（600036.SH）、光大銀行（601818.SH）、浦發銀行（600000.SH）等，均在財報中突出強調了財富管理業務的重要性。

以平安銀行為例，截至3月末，平安銀行的財富客戶較2020年末增長5.8%；私行達標客戶數量增長9.1%；私行達標客戶AUM規模較2020年末增長9.2%。

今年第一季度，平安銀行財富管理手續費收入25.38億元，同比增長50.2%。其中，代理基金同比增長289.7%；代理保險收入同比增長63.7%；代理理財收入同比增長78.8%。

招商銀行一季度手續費及傭金凈收入增速為23.3%，該行代銷基金收入占比第一，為41.64億元，同比增長61.27%。

從各別銀行看，提高財富管理業務也是增加手續費凈收入的一種方式，除此之外,還有哪些方式可以提高手續費及傭金凈收入？歡迎留言討論。